A BAMOSZ legutóbbi adatai alapján szeptemberben újra hatezer milliárd forint fölé emelkedett a befektetési alapokban kezelt vagyon, köszönhetően annak, hogy jó irányba mozdultak a befektetők.
A tartósan alacsony kamatkörnyezethez és a kedvező gazdasági növekedéshez igazodóan fokozatosan kivonulnak a kötvény- és pénzpiaci alapokból, miközben egyre nagyobb teret nyernek a vegyes, illetve részvényalapok.
„Ez a stratégia tökéletesen egybevág az egyes eszközosztályok idei teljesítményével, hiszen miközben a részvénypiacok 20-30 százalékos emelkedést, addig a hazai kötvényhozamok 5 százalék alatti, a fejlett kötvények pedig még ennél is szerényebb növekedést produkáltak" – tájékoztatott Hajósi Péter, a K&H Alapkezelő befektetési igazgatója.
A befektetési alapok piacának talán legfontosabb és tartósabb trendjét a vegyes alapok folyamatos erősödése jelenti.
„A befektetési alapokban elhelyezett megtakarítások ma már közel minden hatodik forintja vegyes alapokba kerül. Ennek oka, hogy egyrészt ezek a típusú alapok több eszközosztályt, tehát részvényt, kötvényt vagy akár deviza befektetéseket is tartalmaznak, tehát már önmagukban egy portfóliót jelentenek. Másrészt, az árfolyamvédett vegyes alapok a mínuszba hajló piaci kamatok mellett is részleges védelmet tudnak nyújtani" – mondta el a befektetési szakember.
A vegyes alapok szerkezete többféle lehet, ennek megfelelően más-más piaci körülmények között működnek jól.